歷經5個多月的磋商,中美貿易談判最終仍無法達成協議,美國不但在5月10日正式將中國大陸輸美價值2,000億美元的產品關稅由10%調高到25%,後續針對最後3,250億美元產品加徵25%關稅的商議程序也正式啟動。Digitimes Research針對手機∕穿戴式裝置、筆記型電腦(NB)、平板電腦、PC監視器、LCD TV、伺服器產業受到的影響與因應方式進行研究。

Digitimes Research分析師林俊吉表示,手機是3,250億美元中金額最高的商品,達448億美元,而受關稅課徵影響最重者當屬蘋果(Apple),其在美國手機市佔約達4成,手機生產非常仰賴位處大陸的代工廠。後續緯創與鴻海在印度iPhone產能的提升,至2019年底仍難以因應蘋果需求。Apple Watch及AirPods方面,大陸以外生產據點可望以越南為首選。

NB佔3,250億美元中的387億美元,僅次於智慧型手機,由於影響金額龐大,NB品牌及其代工夥伴已啟動因應做法,分析師蕭聖倫預估短期將先爭取開徵前時機,以增加大陸出貨為主;中長期來說,台系NB代工廠多視台灣生產為緊急支應而非主要替代方案,東南亞產能最快第3季將可量產。Digitimes Research觀察,若25%關稅開徵,惠普(HP)及戴爾(Dell)將首當其衝,因此兩品牌亦為最積極參與ODM外移的業者。

美國平板電腦年需求量約4,000萬台,其中iPad系列市佔達75%,主要代工業者台廠鴻海(富士康)與仁寶的生產基地遍布中國,分析師郭宜玲預估一旦美國對中國製造的平板電腦開徵25%關稅,蘋果將受最大衝擊。

根據分析師徐康沛分析,台灣PC監視器產業預料受關稅課徵的影響相對低,因出口至美國比例約僅23%,且技術精密度要求不若手機、NB等產品高,尋找替代產線相對容易。以最大製造廠商冠捷而言,Digitimes Research估計其於大陸生產並出口至美國的PC監視器約佔其出貨量的18%,將以在曼谷承租產線先行因應;第二大廠佳世達更早前即思考若中美貿易戰開打的因應方案,優先考慮回台,其次是至東南亞、美國生產。

TV方面,分析師羅惠隆指出以代工出貨為主的台廠如冠捷、瑞軒、仁寶與群創都有自大陸整機出口美國的機種,將須透過新的產線規劃來因應,否則將無法協助品牌客戶維持競爭力。Digitimes Research觀察若25%關稅開徵,台廠TV生產線可能多往墨西哥、越南、泰國等地轉移。

伺服器方面,徐康沛則表示因於上一波貿易戰課稅名單中已被列入,廠商也提前因應,因此目前受影響程度不大。以個別生產廠商而言,較積極對應此次貿易戰者為原本從大陸大量輸出主機板至美國的業者,包括廣達與英業達,主要客戶為Google、Facebook、微軟(Microsoft)、亞馬遜(Amazon)。

20190531NT21P1 主要伺服器製造商移動主機板生產據點一覽。(資料來源:Digitimes Research)